MULTI ASSET BROKERAGE
Správce obchodních aktiv přiděluje klientům Skóre osobního rizika na stupnici od 1 do 5 na základě odpovědí klienta na test vhodnosti. Správce obchodních aktiv používá skóre testu na vyhodnocení následujících oblastí:
Úrovně tolerance rizika a investiční cíle
Rozhodli jste se alokovat část svého investičního portfolia do různých tříd aktiv, ale my na základě vašeho konkrétního investičního profilu jsme oddělili úrovně rizika, které byste mohli v rámci tohoto rozdělení tolerovat.
Pamätajte, že chcete do svojho portfólia pridať ďalšiu, nekorelovanou návratnosť, ktorú nazývame 'alfa'-v porovnání s vašimi stanovenými referenčními hodnotami. Váš základní investiční profil se může lišit od defenzivního po spekulativní a úrovně rizika se na vaše portfolio vztahují na základě očekávaných ročních výnosů, rizika a poklesu.
| Úroveň rizika | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
|---|---|---|---|---|---|
| Očekávaný rozsah ročního výnosu | -5% do +10% | -10% do +15% | -5% do +20% | -20% do +25% | -30% do +35% |
| Očekávané anualizované riziko ( Standardní odchylka) |
5% | 10% | 15% | 20% | 25% |
| Očekávaný maximální pokles | -10% | -15% | -20% | -25% | -30% |
Investičný horizont
Čas potřebný ke splnění cíle návratnosti investice.
Finanční kapacita
Na základě vaší situace s celkovým majetkem, a tedy vaší schopnosti podstoupit konkrétní množství investičního rizika.
Váš profil je Defenzivní a většina vašeho portfolia je alokována do optimálně diverzifikovaného portfolia s pevným výnosem. Vaše očekávané výnosy budou o něco lépe než v případě spořícího účtu. Vaše maximální alokace 10% v rámci alternativních investic dokáže zvládnout malý negativní výnos, za účelem 10% cílového růstu této investice a přispěla tak k celkovému výnosu vašeho portfolia.
Máte celkově Mírný profil rizika a tudíž postoj k riziku, ale můžete dosáhnout až 15% návratnost svého investičního portfolia, pokud se alokuje do alternativních investic. Jste ochotni alokovat vyšší část svého vlastního kapitálu do jiných investic, než je Fixní příjem, a dokonce přijmout 15% pokles vašich alternativních investic, abyste dosáhli vyšší výkonnost svého portfolia.
Máte Růstový profil rizika, což znamená, že budete investovat do vážených portfolií zaměřených na růst multi-aktiv investic, které obvykle nabízejí vyšší potenciální odměny, ale souběžně i vyšší potenciální riziko. Jste ochotni akceptovat vyšší maximální pokles vašeho portfolia až do -20%, abyste dosáhli vaši očekávanou návratnost.
Pokud máte Agresivní profil rizika, tak chápete dynamiku rizika/výnosu a jste v pozici, že můžete větší část svého portfolia alokovat globálním akcím a zvýšit alokaci alternativních investic až o 20%. Očekáváte, že v této části svého portfolia dosáhnete roční výkon vyšší než 20%, ale chápete, že by to mohlo skončit se značnou ztrátou -20%.
Máte Spekulativní profil investora a náležitě chápete riziko, které můžete tolerovat. Hledáte vysoký roční výkon s vyšší dynamikou volatility a podobně. Alokace vašeho portfolia směřuje k rizikovějším aktivům. Alokace alternativních investic může dosáhnout až 30% vašeho celkového portfolia a související rizika mohou dosáhnout až -30% maximálního poklesu hodnoty investice do alternativních produktů.
Jakákoliv nová strategie nebo portfolio nabízené klientům Správcem obchodních aktiv prochází přísným procesem řádné péče a je jí přiděleno skóre rizika.
Analýza portfolia a hodnocení rizik je kombinací následujících kritérií
Výsledky obchodních pozic. Zabezpečujeme, aby byly všechny obchodní výsledky důkladně analyzovány a zpracovány, za účelem zajištění reprezentativních výsledků v příslušných portfoliích investorů na základě uzavřených a otevřených obchodů jakékoli strategie. Analýza sestává z různých metrik a ukazatelů aktivity, jako je maximální/minimální/ průměrný počet obchodů v různých časových horizontech, rozdělení obchodů podle nástrojů, průměrné doby držení obchodních pozic, maximální/minimální/průměrná velikost lotu.
Statistika rizika/výnosu. Analýza rizika a výnosu našich strategií se provádí na velmi široké škále dostupných ukazatelů rizika, výkonnosti a statistických vlastností. Počínaje Sharpeho Poměrovou analýzou na začátku i průběžně a přechodem k dalším podobným poměrem rizika a výnosu, jako jsou Sortino, Sterling, Calmar. Naše interní platformy měří anualizované kolísavé volatility v časových horizontech, maximální pokles, historické a současné procenta, korelace tržního rizika i distribuční charakteristiky výnosů (max/min/průměr na různých frekvencích) a dynamiky VAMI. Aplikujeme také dobře zdokumentovanou metriku rizika SRRI, kterou používá UCITS a hedgové fondy celosvětově, abychom mohli kategorizovat naše strategie na základě odpovídajícího rozsahu 1-7.
Pravidla obchodní strategie.Kromě výše popsaných metrik aktivity a rizika / výnosu věnujeme maximální pozornost skutečnému modelu, který stojí za strategií, holistickému konceptu obchodních pravidel a spojení s dynamikou reálných trhů.
Nabízíme strategie, které obsahují "náskok na trhu", který platí z dlouhodobého hlediska. Ve svém arzenálu máme různé strategie pokrývající všechny rizikové profily i apetit výnosnosti, avšak dbáme na to, aby každá z nich, jakož i jejich optimální alokace byly dobře strukturované a měli za sebou osvědčené záznamy a model. Jako bezpečnostní opatření proti extrémním tržním podmínkám však pro všechny naše strategie na konkrétních úrovních uplatňujeme mechanismy stop-loss řízení rizik, abychom co nejlépe zajistili, aby žádný investor nepřekročil maximální ztrátu, která byla sjednána a očekávaná pro každé portfolio.
Klienti mohou investovat pouze do portfolií a strategií, které mají skóre rizika níže nebo minimálně stejné jako jejich vlastní skóre rizika, které bylo každému klientovi přiděleno na základě testu vhodnosti.
Zásady ochrany osobních údajů | Zásady používání cookies
Obchodování na finančních trzích s sebou nese rizika.
